Financiële ratio’s zijn een krachtig hulpmiddel voor kleine bedrijfseigenaren om de gezondheid en prestaties van hun bedrijf te beoordelen. Ze bieden een inzicht in de financiële positie van het bedrijf, de winstgevendheid, de efficiëntie en de liquiditeit. Door deze ratio’s te begrijpen en te analyseren, kunnen ondernemers weloverwogen beslissingen nemen om hun bedrijf te laten groeien en te verbeteren.
Financiële ratio’s: Wat zijn ze?
Financiële ratio’s zijn berekeningen die de relatie tussen verschillende items op de balans en de winst- en verliesrekening van een bedrijf laten zien. Ze worden berekend door twee of meer financiële gegevens te delen en stellen ondernemers in staat om trends te identificeren, de prestaties van hun bedrijf te vergelijken met die van concurrenten en gebieden te identificeren die verbetering behoeven. Ratio’s kunnen worden gecategoriseerd in verschillende groepen, afhankelijk van de aspecten van de financiële gezondheid die ze meten.
Waarom zijn ratio’s belangrijk?
Financiële ratio’s zijn essentieel voor kleine bedrijfseigenaren omdat ze een duidelijk beeld geven van de financiële gezondheid van hun bedrijf. Ze helpen bij het beantwoorden van belangrijke vragen, zoals:
- Kunnen we onze rekeningen betalen?
- Zijn we financieel gezond?
- Hoe winstgevend is ons bedrijf?
- Hoe efficiënt gebruiken we onze middelen?
Door deze vragen te beantwoorden, kunnen ondernemers proactief stappen ondernemen om hun bedrijf te verbeteren, financiering te verkrijgen, investeerders aan te trekken en weloverwogen beslissingen te nemen over toekomstige groei.
De belangrijkste ratio’s voor kleine bedrijven
Er zijn verschillende soorten financiële ratio’s die relevant zijn voor kleine bedrijven. De meest belangrijke kunnen worden gecategoriseerd in vier categorieën:
- Liquiditeit: Meet het vermogen van een bedrijf om aan zijn kortetermijnverplichtingen te voldoen.
- Solvabiliteit: Meet het vermogen van een bedrijf om aan al zijn financiële verplichtingen te voldoen, zowel op korte als op lange termijn.
- Rentabiliteit: Meet de winstgevendheid van een bedrijf.
- Efficiëntie: Meet hoe efficiënt een bedrijf zijn middelen gebruikt.
Liquiditeit: Kun je je rekeningen betalen?
Liquiditeitsratio’s meten het vermogen van een bedrijf om aan zijn kortetermijnverplichtingen te voldoen. De meest gebruikelijke liquiditeitsratio’s zijn:
- Vlottende activa ratio: Meet de verhouding tussen vlottende activa en vlottende passiva. Een ratio van 2 of hoger is over het algemeen gunstig.
- Snelle liquiditeitsratio: Meet de verhouding tussen vlottende activa minus voorraden en vlottende passiva. Een ratio van 1 of hoger is over het algemeen gunstig.
- Kasratio: Meet de verhouding tussen kasmiddelen en vlottende passiva. Een ratio van 0,5 of hoger is over het algemeen gunstig.
Solvabiliteit: Ben je financieel gezond?
Solvabiliteitsratio’s meten het vermogen van een bedrijf om aan al zijn financiële verplichtingen te voldoen, zowel op korte als op lange termijn. De meest gebruikelijke solvabiliteitsratio’s zijn:
- Eigen vermogen ratio: Meet de verhouding tussen eigen vermogen en totale activa. Een ratio van 50% of hoger is over het algemeen gunstig.
- Schuldenratio: Meet de verhouding tussen totale schulden en totale activa. Een ratio van 50% of lager is over het algemeen gunstig.
- Rentedekking: Meet het vermogen van een bedrijf om zijn rentelasten te dekken met zijn winst voor belastingen. Een ratio van 2 of hoger is over het algemeen gunstig.
Rentabiliteit: Hoe winstgevend ben je?
Rentabiliteitsratio’s meten de winstgevendheid van een bedrijf. De meest gebruikelijke rentabiliteitsratio’s zijn:
- Winstmarge: Meet de verhouding tussen winst na belastingen en omzet. Een hogere winstmarge is over het algemeen beter.
- Nettowinstmarge: Meet de verhouding tussen nettowinst en omzet. Een hogere nettowinstmarge is over het algemeen beter.
- Return on Equity (ROE): Meet de verhouding tussen nettowinst en eigen vermogen. Een hogere ROE is over het algemeen beter.
Efficiency: Hoe goed gebruik je je middelen?
Efficiëntieratio’s meten hoe efficiënt een bedrijf zijn middelen gebruikt. De meest gebruikelijke efficiëntieratio’s zijn:
- Voorraadomloopsnelheid: Meet het aantal keren dat een bedrijf zijn voorraad in een bepaalde periode verkoopt. Een hogere omloopsnelheid is over het algemeen beter.
- Debiteurendagen: Meet het gemiddelde aantal dagen dat een bedrijf moet wachten om betaling te ontvangen van zijn klanten. Een kortere debiteurendagen is over het algemeen beter.
- Crediteurendagen: Meet het gemiddelde aantal dagen dat een bedrijf moet wachten om zijn leveranciers te betalen. Een langere crediteurendagen is over het algemeen beter.
Activiteitenratio’s: Hoe snel verkoop je je voorraad?
Activiteitenratio’s meten de efficiëntie van de bedrijfsactiviteiten. Ze geven inzicht in hoe snel een bedrijf zijn voorraad verkoopt, hoe snel het zijn debiteuren betaalt en hoe snel het zijn crediteuren betaalt. Enkele belangrijke activiteitenratio’s zijn:
- Voorraadomloopsnelheid: Deze ratio meet hoe vaak een bedrijf zijn voorraad in een bepaalde periode verkoopt. Een hogere omloopsnelheid betekent dat het bedrijf efficiënter omgaat met zijn voorraad.
- Debiteurendagen: Deze ratio meet het gemiddelde aantal dagen dat een bedrijf moet wachten op betaling van zijn klanten. Een kortere debiteurendagen betekent dat het bedrijf efficiënter is in het innen van vorderingen.
- Crediteurendagen: Deze ratio meet het gemiddelde aantal dagen dat een bedrijf moet wachten om zijn leveranciers te betalen. Een langere crediteurendagen betekent dat het bedrijf meer tijd heeft om zijn leveranciers te betalen.
Rentabiliteitsratio’s: Hoe winstgevend zijn je activiteiten?
Rentabiliteitsratio’s meten de winstgevendheid van een bedrijf. Ze geven inzicht in hoe goed het bedrijf winst maakt in verhouding tot zijn omzet, activa of eigen vermogen. Enkele belangrijke rentabiliteitsratio’s zijn:
- Winstmarge: Deze ratio meet de winst die een bedrijf maakt op elke euro omzet. Een hogere winstmarge betekent dat het bedrijf efficiënter opereert en meer winst maakt.
- Return on Assets (ROA): Deze ratio meet de winst die een bedrijf maakt op elke euro aan activa. Een hogere ROA betekent dat het bedrijf zijn activa efficiënter gebruikt om winst te genereren.
- Return on Equity (ROE): Deze ratio meet de winst die een bedrijf maakt op elke euro aan eigen vermogen. Een hogere ROE betekent dat het bedrijf zijn eigen vermogen efficiënter gebruikt om winst te genereren.
Solvabiliteitsratio’s: Hoe stabiel is je financiële positie?
Solvabiliteitsratio’s meten de financiële stabiliteit van een bedrijf. Ze geven inzicht in het vermogen van het bedrijf om aan zijn financiële verplichtingen te voldoen. Enkele belangrijke solvabiliteitsratio’s zijn:
- Eigen vermogen ratio: Deze ratio meet het percentage van de activa van een bedrijf dat door eigen vermogen wordt gefinancierd. Een hoger percentage betekent dat het bedrijf minder afhankelijk is van schulden.
- Schuldenratio: Deze ratio meet de verhouding tussen de totale schulden van een bedrijf en zijn totale activa. Een lagere schuldenratio betekent dat het bedrijf minder risico loopt op financiële problemen.
- Rentedekking: Deze ratio meet het vermogen van een bedrijf om zijn rentelasten te dekken met zijn winst voor belastingen. Een hogere rentedekking betekent dat het bedrijf meer ruimte heeft om zijn rentelasten te betalen.
Financiële ratio’s vergelijken met benchmarks
Om de financiële ratio’s van een bedrijf te beoordelen, is het belangrijk om ze te vergelijken met benchmarks. Dit kunnen branchegemiddelden zijn, de prestaties van concurrenten of de historische prestaties van het eigen bedrijf. Door de ratio’s te vergelijken met benchmarks, kan een bedrijf zien of het beter of slechter presteert dan zijn concurrenten of de branche als geheel.
Gebruik ratio’s om je bedrijf te verbeteren
Financiële ratio’s zijn geen doel op zich. Ze zijn hulpmiddelen die ondernemers kunnen gebruiken om hun bedrijf te verbeteren. Door de ratio’s te analyseren, kunnen ondernemers gebieden identificeren die verbetering behoeven. Bijvoorbeeld, als de voorraadomloopsnelheid laag is, kan het bedrijf zijn voor
